01Belangrijkste Punten
- El Salvador exporteerde in 2023 voor 6,50 miljard dollar aan goederen, een daling van 8,67% ten opzichte van 7,12 miljard dollar in 2022, maar nog steeds meer dan elk jaar vóór 2022.
- Gebreide kleding voerde met 26,70% ($1,74 miljard) alle exportcategorieën aan, veruit de grootste exportlijn van het land.
- De VS kochten 36,00% van de export, ter waarde van 2,34 miljard dollar, meer dan de volgende drie bestemmingen samen.
- De drie belangrijkste bestemmingen van El Salvador, de VS, Guatemala en Honduras, waren in 2023 goed voor 70,75% van de totale exportwaarde.
025-Jaarstrend
| Jaar | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 |
|---|---|---|---|---|---|
| Waarde | $5,9mld | $4,8mld | $6,4mld | $7,1mld | $6,5mld |
03Belangrijkste Exportmarkten (2023)
| Rang | Partner | Waarde | Aandeel |
|---|---|---|---|
| 1 | Verenigde Staten | $2,3mld | 36,0% |
| 2 | Guatemala | $1,2mld | 18,4% |
| 3 | Honduras | $1,1mld | 16,3% |
| 4 | Nicaragua | $509,8mln | 7,8% |
| 5 | Costa Rica | $311,2mln | 4,8% |
| 6 | Mexico | $220,2mln | 3,4% |
| 7 | Panama | $127,6mln | 2,0% |
| 8 | Dominicaanse Republiek | $108,6mln | 1,7% |
| 9 | Canada | $107,8mln | 1,7% |
| 10 | Spanje | $80,4mln | 1,2% |
04Belangrijkste Exportcategorieën (2023)
| Rang | Categorie | Waarde | Aandeel |
|---|---|---|---|
| 1 | Kledingartikelen en kledingaccessoires, gebreid of gehaakt | $1,7mld | 26,7% |
| 2 | Kunststoffen en artikelen daarvan | $505,5mln | 7,8% |
| 3 | Papier en karton; Artikelen van papierpulp, van papier of van karton | $388,8mln | 6,0% |
| 4 | Elektrische machines en uitrusting en onderdelen daarvan; Geluidsrecorders en -reproducers, televisiebeeld- en geluidsrecorders en -reproducers, en onderdelen en accessoires van dergelijke artikelen | $352,0mln | 5,4% |
| 5 | Minerale brandstoffen, minerale oliën en producten van de distillatie ervan; Bitumineuze stoffen; Minerale wassen | $344,2mln | 5,3% |
| 6 | Suikers en suikerwerk | $325,1mln | 5,0% |
| 7 | IJzer en staal | $203,3mln | 3,1% |
| 8 | Bereidingen van granen, meel, zetmeel of melk; Producten van Pastrycooks | $194,7mln | 3,0% |
| 9 | Farmaceutische producten | $182,7mln | 2,8% |
| 10 | Dranken, sterke dranken en azijn | $168,9mln | 2,6% |
05Kaart van Handelspartners
06Analyse
Een textielindustrie gebouwd rond belastingvrije toegang tot de VS
El Salvador exporteerde in 2023 voor 6,50 miljard dollar aan goederen, een daling van 8,67% ten opzichte van 7,12 miljard dollar het jaar daarvoor. Gebreide kleding leidde elke exportcategorie met een ruime marge, ter waarde van $1,74 miljard, of 26,70% van het totaal. CAFTA-DR verleent El Salvador belastingvrije toegang tot de Amerikaanse markt voor het kwalificeren van textiel- en kledingproducten onder een 'yarn-forward'-oorsprongsregel, die vereist dat het spinnen en elke latere productiestap plaatsvindt in de VS of een CAFTA-DR-land. Deze structuur is een groot deel van de reden waarom El Salvador zo'n geconcentreerde kledingexportindustrie heeft opgebouwd in plaats van de productie over vele kleine categorieën te verspreiden. El Salvador verzendt ook ondergoed en katoenen T-shirts naar buurlanden als onderdeel van gezamenlijke productieovereenkomsten met Honduras, Guatemala en Nicaragua, waar kledingstukken soms meer dan eens een grens oversteken voordat een eindproduct wordt verzonden.
Die ene kledingcategorie is ruim drie keer zo groot als de op een na grootste exportlijn van El Salvador. Kunststof stond op de tweede plaats met 7,78% ($505,53 miljoen), en papier en karton volgden met 5,98% ($388,82 miljoen). Elektrische machines voegden 5,42% ($351,98 miljoen) toe, en minerale brandstoffen droegen 5,30% ($344,17 miljoen) bij, een categorie die eerder de wedergeëxporteerde geraffineerde producten weerspiegelt die door de regio bewegen dan de binnenlandse olieproductie, aangezien El Salvador er geen heeft.
Suiker en suikerwerk namen 5,00% ($325,11 miljoen) in beslag, wat de al lang bestaande suikerrietindustrie van El Salvador weerspiegelt, een van de oudste exportgewassen van het land en nog steeds een betekenisvolle bron van werkgelegenheid op het platteland. IJzer en staal voegden 3,13% ($203,34 miljoen) toe, en bereidingen van granen, meel, zetmeel en melk sloten af met 3,00% ($194,72 miljoen). Farmaceutische producten droegen 2,81% bij (182,68 miljoen dollar), en dranken, sterke drank en azijn completeerden de top tien met 2,60% (168,85 miljoen dollar). Buiten kleding komt geen enkele categorie ook maar in de buurt van de omvang of geografische concentratie van de textielhandel met de VS.
De VS en de buurlanden van Midden-Amerika kopen bijna driekwart van alles
De Verenigde Staten kocht 36,00% van de export van El Salvador, ter waarde van 2,34 miljard dollar, meer dan de volgende drie bestemmingen samen. Guatemala stond op de tweede plaats met 18,45% ($1,20 miljard), en Honduras volgde met 16,30% ($1,06 miljard). Gecombineerd vormden deze drie bestemmingen 70,75% van de totale exportwaarde in 2023, een van de meest geconcentreerde top drie-lijsten op deze site.
Nicaragua voegde 7,85% ($509,79 miljoen) toe, en Costa Rica droeg 4,79% ($311,23 miljoen) bij. Samen met Guatemala en Honduras zijn deze vier Midden-Amerikaanse buurlanden alleen al verantwoordelijk voor een groot deel van de export van El Salvador buiten de VS, een patroon dat gevormd wordt door de Centraal-Amerikaanse Gemeenschappelijke Markt, een regionaal handelskader dat dateert uit 1960 en dat goederen tussen lidstaten laat bewegen tegen verlaagde tarieven. Die regionale handel heeft de neiging zich te richten op kleinere, alledaagse goederen, voedselproducten, plastics en verpakte consumentenartikelen, in plaats van op de grote hoeveelheden kleding die de relatie met de VS bepalen.
Mexico kreeg 3,39% ($220,22 miljoen), en Panama voegde 1,96% ($127,57 miljoen) toe. Dominicaanse Republiek droeg 1,67% bij ($108,59 miljoen), Canada voegde 1,66% ($107,77 miljoen) toe, en Spanje sloot de top tien af met 1,24% ($80,43 miljoen). Elke bestemming buiten de top drie claimt op zichzelf minder dan 8% van het totaal, een scherpe daling ten opzichte van de concentratie helemaal bovenaan de lijst.
Een piek in 2022, daarna een terugval die de pandemische jaren nog steeds overtreft
Het exporttotaal van El Salvador is gedurende het grootste deel van de vijf hier besproken jaren gestegen. In 2019 bedroeg deze 5,90 miljard dollar, maar daalde vervolgens naar 4,81 miljard dollar in 2020 toen de pandemie de wereldhandel verstoorde. Deze herstelde zich tot 6,39 miljard dollar in 2021 en steeg verder tot 7,12 miljard dollar in 2022, het hoogtepunt van deze periode van vijf jaar.
Het totaal van 6,50 miljard dollar in 2023, een daling van 8,67% ten opzichte van die piek, ligt nog steeds boven elk jaar vóór 2022. Nu kleding zo centraal staat in de exportbasis van El Salvador, en de VS daar zo'n groot deel van kopen, wegen verschuivingen in de Amerikaanse vraag naar kleding en het CAFTA-DR-handelsbeleid zwaarder door dan vrijwel elke andere factor. Een vertraging van de Amerikaanse kledingorders, of een verandering in de handelsvoorkeuren die de Salvadoraanse textielexport concurrerend maken met Aziatische fabrikanten, zou waarschijnlijk in dit totaal tot uiting komen voordat dit vrijwel ergens anders in de economie opdook.
Die gevoeligheid werkt aan twee kanten. Wanneer de Amerikaanse vraag naar kleding sterk is en de handelsregels gunstig blijven, volgt het exporttotaal van El Salvador dat momentum nauwgezet, zoals de winsten in 2021 en 2022 suggereren. Wanneer de vraag afneemt of een beleidswijziging de kosten of onzekerheid voor exporteurs doet toenemen, zal de impact snel merkbaar zijn, gezien het grote deel van het totaal in één categorie die gebonden is aan één dominante koper. De regionale handel in Midden-Amerika biedt enige bescherming tegen een vertraging aan de Amerikaanse zijde, maar is slechts een klein deel van de omvang van de kledinghandel en kan daar niet in de plaats van komen.